Les bougies ou chandelier japonais

Vous voilà !

– N’hésitez pas à arrêter votre lecture pour expérimenter chaque leçon, prenez le temps de bien encrer tout ce que vous allez apprendre petit à petit dans votre tête.

Voici ce que nous allons aborder ici…

  1. Les bougies.
  2. Les supports et résistances.
  3. Les tendances.
  4. Les patterns de bougies

 

 1. Les bougies

La première fois qu’on nous parle de graphique on imagine d’abord les graphiques que nous avons appris à lire à l’école constitué de deux échelles,celle qui correspond au temps ( en bas ) et celle du côté droit ( ou gauche ) au prix, ainsi que d’une ligne qui correspond à l’évolution de celles-ci.

A chaque fois que nous passions à une séance suivante et que le prix avait changé, nous devions prolonger notre ligne du graphique en se repérant de ces deux échelles. Facile….

En trading nous lisons un graphique de « bougies » ou  » chandelier japonais » Parce qu’elles nous donnent bien plus d’infos sur les mouvements du prix pendant cette même séance.

ps:Une séance peu représenter soit 1M(mois) / 1W(Semaine) / 1D( Jour ) / 4H ( Heure ) / 1H (Heure)/ 30m (Minutes) / 15m / 5m / 1m /. Vous pouvez choisir entre l’une de ces unités de temps pour trader sur votre plateforme Metatrader 4. Tout dépendra du temps que vous avez à consacrer à l’activité.

ps: La plupart des exemples que je donnerai seront sur du D1 car plus lisible et moins brouillons que sur du 1h ou moins.

Ci-dessus, voici ce dont je parle en image.

Les bougies ne nous donnent pas uniquement le prix de clôture comme le ferait un graphique à ligne.

Elles nous donnent également le prix d’ouverture, le plus haut ou plus bas qui a été atteint durant la séance, représenté par les mèches haute et basses de ces bougies.

Vous l’aurez compris, la bougie verte représente une hausse des prix durant la séance et la bougie rouge représente une baisse des prix.

Les bougies rouges et vertes se succèderont toujours de cette façon; Toujours l’ouverture de la prochaine bougie à côté de la clôture de la précédente. ( En tout cas au Forex )

  • Pourquoi ces informations sont-elles importante ?

– Ces mèches vont nous donner des points de repère pour tracer des supports et résistances horizontales, tracer une tendance, reconnaître différentes pattern de bougies…

Supports et résistances.

2.Supports et résistances.

Un support ou une résistance représente des niveaux sur lesquelles les cours sont venu buter à plusieurs reprises, et comme une image vaut 1000 mots, voici un exemple ci-dessous.

Range

La ligne rouge du dessus plus épaisse représente une résistance et la ligne rouge basse et plus claire représente un support.

Les résistances représentent des bons niveaux pour les vendeurs et les supports pour les acheteurs. On observe au début du graphique que notre résistance jouait le rôle de support mais lorsque les vendeurs sont plus fort que les acheteurs ( Tendances baissière ) le support peut casser et devenir résistance comme nous le voyons plus tard dans le graphique.

Au passage nous pouvons aussi parler de  » Range  » ici.  Un range est un canal horizontale représenté par un support et une résistance que les prix n’arrive pas à franchir, les cours font des va-et-vient entre les deux niveaux.  Lorsque le range est cassé ( Ici par le bas ) celui-ci nous donne une indication intéressante sur le mouvement du marché.

Ici la tendance baissière semble vouloir se poursuivre.

  • Il existe un moyen plus simple pour ma part de tracer ces résistances et supports.

Zones de résistance-support

Il devient bien plus simple de repérer les niveaux de supports et résistances à l’aide de ZONE comme je l’ai tracé ici. La zone Support ici ( zone basse ) prend en compte tout un tas de mèche basse et de clôture de bougie baissière qui précède une bougie haussière ce qui fait aussi penser évidemment à des rebonds.

Comme le trading n’est pas une science exacte il est plus facile de repérer des zones de résistances ou de supports car ce n’est pas parce que vous avez tracer une ligne qu’elle va devenir magique. Un très bel exemple montre tout l’intérêt de travailler avec des zones sur ce graphique;  à la fin du graphique la zone de support est franchie permettant de faire quelques bénéfices par la suite si on se positionne dés le franchissement. Mais après ça, un retour très rapide des cours vers cet ancien support devenu résistance à lieu.( appelé aussi PULLBACK ).

On voit que les bougies traversent notre ligne de résistance de départ mais restent dans la  » zone de rebond « . Ce qui nous amène à penser qu’un nouveau plus haut va probablement se dessiner.Je préfère me positionner à ce moment là personnellement.

 

Les tendances

3.Les tendances

Une tendance haussière se caractérise par une succession de points hauts et de point bas de plus en plus haut.

Une tendance baissière se caractérise par une succession de points hauts et point bas de plus en plus bas.

Qu’est-ce qu’un point haut ou un point bas ?

Tendance Haussière

Chaque croix rouges représentent des points bas et points hauts de la tendance haussière.

Pour tracer une tendance haussière nous devons uniquement prendre les point BAS pour définir celle-ci. La tendance haussière ne sera remise en cause que lorsque la droite qui relie les points bas est cassée comme nous le voyons à la fin du graphique.

C’est assez simple donc, mais il faut retenir certaines choses TRES IMPORTANTES;

  1. Une tendance ne sera valide que si trois points consécutifs s’alignent presque parfaitement ! Dans le cas présent, nous avons quatre points alignés et distant.
  2. Plus la distance entre les points est grande, plus la tendance sera saine et le mouvement qui va suivre la cassure,  sera violent et sain. Quand je parle de mouvement  » Sain » j’entends bien sûr que les prix ne font pas de mouvement saccadé sans tendance dans un  » trading range  » comme expliqué dans l’article sur les supports/résistances.
  3. Avec beaucoup d’entrainement (( je ne le cache pas )) vous arriverez à tirer parti de ces différentes situations. Il faut garder en tête que vous n’êtes pas seul à analyser les graphiques alors si une belle tendance comme celle-ci est cassée, dites-vous que beaucoup de professionnelles l’ont vu eux aussi et qu’il y a de grande chance pour que ça bouge beaucoup ensuite !

Suite cassure haussière

Pour illustrer, voici ce qui a suivi la cassure de la tendance haussière. Un mouvement baissier presque aussi beau que la hausse.

J’ai pris ici un très belle exemple, mais le marché ne fait pas constamment de belles hausses suivi de belles baisses ect… Ca serait trop facile :-D.

D’ailleur, les 3/4 du temps, le marché évoluera en  » Range  » avant de soit poursuivre sa tendance initiale soit de changer de direction. Un exemple ci-dessousConsolidationPNG

Les Patterns.

4.Les Patterns.

Les « patterns » sont un peu comme des présages, le « langage » des bougies.

Les bougies donnent en eux-même des bons signaux de fin, de continuation ou de retournement de tendance à condition que ces signaux soient en accord avec par exemple une résistance ou support solide, qu’ils soient en accord avec un indicateur ou même bien sûr les deux en même temps.

Un trader qui souhaite faire du trading en se fiant qu’au langage des bougies risque de voir son capital fondre comme neige car même si les bougies donnent de bon signaux, ils donnent aussi beaucoup de faux signaux sur tout si le trader ne prend pas en compte le contexte générale du graphique et se positionne sur toutes les patterns à implication baissière dans une tendance clairement haussière par exemple.

Ces patterns baissières sont alors soit de simples rebonds techniques ou présages d’une correction un peu plus profonde qui ne remet pas en cause la tendance générale.

Dans tous les cas, une bougie à elle seule, même si elle représente une des figures ci-dessous ne peut être suffisant pour décider de rentrer sur le marché.

Voici quelques exemples des figures les plus populaires.

1.Le Doji:

Le Doji ( je les appelle « toupilles » personnellement 😀 )est constitué par une bougie dont l’ouverture et la clôture sont au même ou quasiment au même prix.

Doji

1. Doji  » pierre tombale  » suggérant un retournement à la baisse. Expliqué par sa grande ombre haussière les vendeurs ripostent avec forces. Plus l’ombre est grande et plus le signal est fort.

2. Doji  » Tête de dragon « suggérant un retournement à la hausse. Expliqué par sa grande ombre baissière, les acheteurs ripostent, plus l’ombre est grande plus le signal est fort.

Exemple de Doji

3. Doji  » Porteur d’eau  » montrant l’incertitude du marché, celle-ci est la plus fréquente ni les acheteurs ni les vendeurs l’ont emportés sur cette séance, la bougie 3 peut avoir un corp à condition que les mèches basses et hautes soient plus grandes ou au moins égales au corp de la bougie.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Sur le graphique ci-dessus (Range), nous pouvons observer plusieurs Dojis, à chaque fois lors de la création d’un plus haut ou plus bas. Ceci est simplement pour vous montrer que lorsque le marché fait une pause avant de faire un plus haut/bas nous remarquerons quasiment à chaque fois l’apparition de dojis avant un repli ou une continuation de la tendance. Les dojis que j’ai entouré ici sont loin d’être les seuls. D’autre dojis se situes un peu partout sur le graphique.

Les dojis ne doivent pas jouer un grand rôle dans votre trading !

Ils doivent juste vous faire penser  » Ok là, le marché fait une pause / est indécis «  mais jamais  » Ok un doji, je vend/achète ! » même si la définition de base parle de baisse ( pierre tombale ) ou de hausse ( tête du dragon ).

Le marteau / Le pendu – Le marteau inversé / Étoile filante.

2.Le marteau – Le pendu.

Marteau

Le marteau: survient après une forte accélération baissière et donne un bon signal de retournement ou simplement de reprise à la hausse. Le marteau à lui seul ne constitue pas un signal d’achat, il faut observer ce qui se passe après. Le retournement ne s’effectuera pas toujours forcément et instantanément suite à cette bougie, parfois c’est le cas => une très grosse bougie haussière  précédé d’un marteau est un bon signale de confirmation de retournement.

Mais bien souvent, le marché va se stabiliser suite au marteau, il va évoluer en Range pendant quelques séances. Mais temps que la mèche basse du marteau n’a pas été cassé en clôture, il ne faudra pas perdre de tête cette information qui reste un présage pour une hausse possible à venir.

Plus la mèche est longue et plus le signale sera fort à condition que la mèche basse fasse au moins deux fois la taille du corps de la bougie.

Marteau

 

Pendu

Le pendu: C’est l’inverse ! Intervient à la fin d’une accélération haussière et nous indique une fin probable du mouvement ou une correction à la baisse. Comme pour le marteau il faudra observer ce qui se passe à la bougie suivante, si nous avons une bougie clairement baissière nous aurons déjà un signale suffisamment convaincant. Si les bougies suivante sont faibles, il ne faudra pas perdre de vue ce pendu qui restera toujours le présage d’une possible baisse.

Si le haut de la bougie est cassé en clôture, alors j’ignorerai le pendu. C’est le cas du premier mais pas du deuxième sur cette exemple. J’envisage de prendre position à la vente que si une bougie clôture bien en dessous de la mèche basse du pendu.

Comme pour toutes les figures, la présence d’un bon support ou d’une bonne résistance est pas de refus, même préférable pour nous conforter. Pourquoi pas aussi à l’aide d’un indicateur que nous verrons prochainement.

2.1 Marteau inversé – Etoile filante.

Marteau inversé - etoile filante

Le marteau inversé et l’étoile filante ne sont pas très différent si ce n’est que l’ombre est au dessus.

Ils jouent donc tous les deux le même rôle sauf que cette fois, le marteau inversé donne un signal de baisse après une hausse et l’étoile filante donne un bon signal baissier. Marteau inversé

Comme vous pouvez le voir, le marteau inversé n’a pas beaucoup fonctionné à cause de la tendance générale qui est baissière, le marteau inversé ici à provoqué une correction et non pas un changement de tendance.

L’écart que vous voyez entre les deux bougie verte s’appelle un GAP. C’est la définition qu’on donne lorsque qu’un écart entre la clôture et l’ouverture de la bougie suivante se fait. Dans le Forex, cela se produit généralement après un week-end ou suite à une annonce économique importante.

Le « pendu » en revanche à très bien fonctionné.

Etoile filante

Les étoiles.

3. L’étoile du soir/étoile du matin.

L’étoile du soir: Cette configuration est faite de trois bougies et se forme après un puissant mouvement, le premier corps est haussier et imposant, le deuxième est plus petit et peut même s’agir d’un Dojis, le troisième corps doit être baissier et imposant également, ça doit former comme une grosse pointe qui repart à la baisse ensuite. voici un exemple ci-dessous.

Etoile du soir

Nous pourrions même appeler cette étoile du soir,  » Etoile filante » grâce à la bougie du centre dotée d’une grande ombre haussière.

L’étoile du matin est juste le parfait contraire de l’étoile du soir; Il faut donc repérer une baisse importante suivi d’un petit corp et suivi encore d’un grand corps dans le sens inverse,

J’ai volontairement pris une tendance baissière pour vous montrer encore que les signaux donnés par les bougies japonaises ne peuvent pas suffire à une inversion de tendance.

Je voudrais aussi que vous remarquiez les différents types de morphologies que l’ont peu trouver à propo de celles-ci.

Le nuage noir et la pénétrante.

1.Le nuage noir.

En tendance haussière le nuage noir est une bougie baissière qui couvre presque la totalité de la bougie haussière précédente, elle clôture au moin à 50% du corps de la bougie haussière ce qui est un présage de retournement à la baisse. N’oubliez jamais de conforter cette apparition en essayant de repérer si il y a lieu, une résistance dans ce cas ci.

2.La pénétrante.

C’est tout simplement l’inverse du nuage noir. Suite à une tendance baissière, une bougie haussière fait son apparition en clôturant au dessus des 50% du corps de la bougie baissière.

Nuage noir - pénètrante

Voyez comme une figure peut parfois soit donner une simple correction et parfois un changement de tendance puissant comme le troisième nuage noir sur cette exemple.

Apprenez à mixer un maximum tout ce que vous avez appris, ne vous concentrez pas uniquement sur les nuages noir à tout prix, ne regardez pas uniquement les marteaux ect… Plusieurs de ces figures peuvent s’intriquer entre elles donnant un signal plus puissant et convainquant.

Vous devez pouvoir reconnaitre une tendance, tracer des supports et résistances intéressants et voir maintenant sur quoi s’appuient ces différentes configurations. Sommes-nous sur une droite de tendance ? haussière ? baissière ? Un support ? Une résistance ? Que dit tel ou tel indicateur ? ( nous y viendront ). Si vous êtes dans le doute, que tout n’est pas très claire, alors c’est pas le moment de prendre position, attendez de voir quelque chose de claire, que ça devienne ÉVIDENT pour vous qu’à un tel ou tel moment il faut clairement acheter ou vendre.

Avalement haussier/ baissier.

5. L’avalement Haussier/Baissier

L’avalement est une figure qui est plus pour les actions, les indices comme le CAC40 le Dax, le Dow Jones ect..

Pourquoi ?

l’avalement est constitué de deux bougies, suite à une baisse une bougie ouvre en dessous de la clôture de la dernière bougie rouge et clôture largement au dessus de cette dernière.

C’est évidement l’inverse pour l’autre avalement, voyez ci-dessous.

Avalement

Dans le forex, ce genre de figure est peu probable du fait que les ouvertures et clôtures se suivent jour après jour ou heure après heure ect…  Alors nous avons une autre façon de reconnaitre un avalement dans le forex.

Lorsqu’une bougie dont le corp fait deux fois la taille de la précédente je considère ça comme un avalement au forex. Dans l’exemple ci-dessous, on voit une remontée des prix et puis cette énorme bougie qui avale même les 5 dernières bougies.

En plus nous voyons que l’avalement apparait sur un niveau où les prix ont déjà rebondit plusieurs fois dans le passé.

En revanche, si après un avalement haussier, une bougie rouge viendrait clôturer en dessous de l’avalement haussier, alors la configuration est tout à fait annulée, il ne faut plus le prendre en compte.

Avalement baissier

Je vous ai présenté ici les configurations les plus connues et également celles que je surveille, il en existe bien d’autres mais retenir touuutes les figures serait un vrai défis. Je vous invite à visiter ce site très bien fait qui donne un paquet d’autres configurations de chandeliers.=> Cliquez ici.